蘋果推新應用？蘋概股等待高規格硬體下放

市調機構指出，去年全球智慧型手機出貨量年減3.2％，約11.7億臺，但是蘋果iPhone的市佔率卻創下歷史新高，首次登上全球手機霸主之位。預估今年智慧型手機出貨量將回到12億臺的水準，仍應觀察庫存去化狀態和AI手機發展狀況。

蘋果無論是推新手機還是筆電，最重要的蘋概股離不開臺積電，臺積電3奈米制程剛上路時，就被蘋果包下全部產能，新一代晶片都是臺積電3奈米制程製造的。現在AI伺服器也希望爭取3奈米制程，蘋果還能搶到多少產能，以及在處理器上還能有什麼樣的升級，受到投資人關注。

蘋概股中，大立光、玉晶光是過去最風光的兩家鏡頭供應商，大立光過去以高毛利率著稱，不過去年毛利率一度跌破5成，撼動投資人信心。不過大立光是iPhone 15 Pro Max潛望式鏡頭的獨家供應商，預計iPhone 16將把潛望式鏡頭下放到中階iPhone上，加上玻塑混合鏡頭普及，這就有利於大立光提升毛利率。

玉晶光早已供應潛望式鏡頭給日系手機商，去年還協助蘋果推出頭顯裝置Vision Pro，法人認爲，玉晶光有機會在今年的iPhone 16中，供應潛望式鏡頭，全年營運將超越去年同期。

華南投顧董事長儲祥生指出，現在產品都需要AI功能，沒有AI很難賣，因此WWDC發佈軟體更新，從軟體上拉一把，蘋果的處理器速度足夠運行AI功能。目前硬體升級已經到了一個極致，未來可能「加量不加價」，把高階iPhone的功能，例如潛望式鏡頭、處理器等，下放到中階iPhone上，硬體規格進步，對臺廠蘋概股才比較有利。

統一投顧董事長黎方國認爲，WWDC最重要的是iOS的升級，從升級中看到哪些新功能問世，喚起消費者等待秋天iPhone 16的熱情。然而近期蘋果的好消息不多，業績衰退嚴重，把組裝搬到印度，但當地良率不佳、供應鏈配套不完整，蘋果要想重現輝煌，可能要等待第二個天才賈伯斯。