存儲芯片價格持續調漲 機構預測11股業績翻倍

證券時報記者 郭潔

繼二季度漲價後，存儲巨頭三星電子宣佈在三季度將動態隨機存取存儲器（DRAM）和NAND閃存（NAND Flash）等主要存儲芯片產品提價15%至20%的計劃。目前，三星電子已經向戴爾科技和惠普等主要客戶通報漲價計劃。

存儲芯片是半導體市場最主要的細分領域，從2023年年底開始，半導體存儲產業逐步進入上行週期。多家海外存儲大廠的業績相繼取得明顯改善。

存儲芯片廠商美光科技2024財年第三季度總營收68.11億美元，同比增長81.5%，略好於市場預期; 同期實現淨利潤3.32億美元，繼續保持盈利狀態。

三星電子數字解決方案部門主要負責半導體業務，一季度營收爲23.14萬億韓元，自2022年第四季度以來首次實現盈利。其中，存儲業務營收爲17.49萬億韓元，環比增長11.3%，同比增長96.1%。

對於後市，機構普遍持積極看多觀點。

中原證券指出，從供給、需求、庫存、價格等方面綜合考慮，存儲器週期復甦或已至。存儲器週期復甦疊加AI大趨勢，國內存儲廠商國產替代進入加速成長期。

山西證券表示，未來隨着存儲價格持續上漲帶來的營業利潤率改善，存儲龍頭廠商有望迎來業績與估值的戴維斯雙擊，行業存在較大的反彈空間。

據證券時報·數據寶統計， 31只存儲芯片概念股2024年一季度合計實現歸母淨利潤20.53億元，環比2023年第四季度增長80.4%，同比去年第一季度增長56.96%。

從銷售毛利率方面來看，31只概念股中，26股一季度銷售毛利率超10%，其中21股銷售毛利率較2023年同期有所提升。德明利一季度銷售毛利率達37.29%，同比增長31.42個百分點；江波龍一季度銷售毛利率爲24.39%，較去年同期提升23.12個百分點，較2023年提升16.2個百分點。

目前，行業龍頭股佰維存儲已提前發佈業績預喜消息，預計今年上半年實現營業收入31億元至37億元，同比增長169.97%至222.22%，實現歸母淨利潤爲2.8億元至3.3億元，成功實現扭虧爲盈。

據數據寶統計，從機構預測的2024年業績來看，獲超5家以上機構評級的18只概念股業績均預增，其中德明利、兆易創新、普冉股份、通富微電等11股業績預計同比增幅超100%。