阿里擬發債 最多50億美元

爲落實創新及可持續發展目標，加上當前低利環境有利企業融資，大陸電商龍頭阿里巴巴3日港股盤前公佈，計劃發行美元優先無抵押債券，本次發債最多籌資50億美元，涉及四個債券年期，最長達40年，包括在2041年到期的可持續債券。若順利發債，將是阿里自2017年以來再度發行美元債。

路透報導，阿里巴巴3日在港交所公告顯示，爲首次發行可持續發展債券，相關資金將用於因應疫情危機，以及投資可再生能源等符合條件的項目。

新債發行所得集資淨額（可持續債券除外）則用於補充營運資金，以及償還離岸債務等用途。報導指出，這起交易的銷售文件顯示，阿里巴巴計劃透過這次發債最多融資50億美元。

早在2021年1月中旬，市場就盛傳阿里巴巴有意發行50億至80億美元的離岸債券，但當時阿里創辦人馬雲仍消失在公衆視野，令外界揣測該集團在大陸的業務可能面臨官方壓力，以致發債行動沒有下文。但馬雲卻在1月20日透過視訊露面，穩定市場投資者信心。

報導稱，阿里自2月3日起將針對美元債舉行一連串投資者電話會議，並由花旗、瑞信、摩通、摩根士丹利及中金擔任承銷商。評級機構穆迪3日給予阿里巴巴擬議債券A1評級，預期阿里將保持大陸電商主導地位，能夠產生穩定現金流。加上信用品質良好，估計目前財務狀況可以使債券未來1至2年維持A1評級。

另據香港信報引述知情人士分析，目前的低利率環境有利於阿里巴巴發債，目前阿里的現金流大多來自大陸，長遠來看，隨着該集團推進全球化戰略，募集離岸資金有助於增強其在戰略實施與營運上的靈活性。阿里希望透過發行可持續債券集資，進一步推進創新及可持續發展目標。