證監會稽查局陳竹華：規範運作是上市公司高質量發展的起點、基礎

21世紀經濟報道記者 趙雲帆 報道

6月22日，中國證券監督管理委員會稽查局副局長陳竹華，在由民建遼寧省委會、浙江財經大學、溫州商學院、錦天城律師事務所共同主辦“2024中國上市公司論壇”上，發表了題爲《規範運作是上市公司的最佳名片》的演講。

“上市公司應該是我們優秀企業羣體的代表，理應在服務新質生產力發展方面走在更前列，”陳竹華表示：“規範運作是上市公司高質量發展的起點、基礎。”

具體來看，陳竹華認爲，上市公司應當強化信息披露意識，確保信息披露真實準確完整，提升市場透明度和投資者信心；應當完善公司治理，建立健全內部管理機制和監督體系，提高公司運作的透明度和規範性；應當注重財務會計規範，控股股東、實控人、董監高要落實好各項監管要求，禁止操縱和內幕交易，自覺維護市場秩序，促進市場穩定發展。

陳竹華表示：“一旦公司上市，代表其摒棄了私有化的特徵，有了強制信息披露的要求。而證監會的工作重心就是維護信息披露，打擊信息披露違法違規。”此外，陳竹華還列舉了近來證監會執法的關注點，包括關注公司治理，強調實控人與董監高責任，禁止內幕交易、交易類違法和操縱市場等行爲。

規範財務與公司治理

陳竹華指出，財務會計規範是上市公司的基礎。過去證監會持續不斷地藉助執法案例對上市公司發起警示，但通過財務舞弊、財務造假實現規避退市或完成業績對賭的企圖或案例，在上市公司中仍時有發生。

陳竹華還特別強調了上市公司董監高在保證財務真實可靠上的責任不可推卸。

他表示，上市公司的財務報告需要董監高的簽字。簽字不能流於形式，而是必須擔責。不論相關董監高是否參與編制財務報表，或是否涉及相關業務，都必須保障財務報告的真實性、準確性、完整性。

陳竹華還談到了公司治理對於上市公司的重要性。

他表示，證監會特別強調公司治理監管。近年證監會查處的案件，包括信息披露違法和財務造假違法等，都反映出公司治理不健全，流於形式的問題。

“（違法企業或個人）最後的結局都是相關各方承擔責任，甚至公司退市，這都是大家不願意看到的。”陳竹華表示，希望相關責任人將公司治理問題放到重要位置上。

關注控股股東與董監高行爲

除列舉信息披露、財務、公司治理等執法重點外，陳竹華也再次強調了實際控制人在上市公司中的合規要求。

“控股股東、實控人的行爲規範是關鍵”，陳竹華表示：“上市公司有實控人、控股股東這是客觀現實，但是股東的權利不能濫用，實控人也有邊界，控股股東的行爲應當受到監管。”

他還表示，自新《證券法》頒佈以來，證監會更加關注對控股股東、實控人不當行爲的懲戒。而包括長期資金佔用等規範性問題，目前也與公司的上市地位直接掛鉤，因此其呼籲上市公司實際控制人、董監高等要“要加以警示，加以告誡，加以約束”。

陳竹華還特別提到了股份減持行爲的重視程度。

他透露，證監會越來越重視減持市場秩序的維護。近年以來，證監會針對違法違規減持的案件辦理量也逐漸上升。而包括近來對一些包括定增+融券繞開減持規定行爲的執法力度，也體現了證監會查辦違法違規減持的態度和決心。

此外，對於內幕交易與操縱市場行爲，陳竹華也呼籲相關人士需要對此“禁絕”和“警惕”，而因上市公司市值體量巨大，一旦發生相關事項較易達到“入刑”標準，因此呼籲相關責任人不要抱有僥倖心理。

“我希望上市公司跟證監會一道，跟監管部門，跟交易所一道相向而行，持續提升運作水平，嚴守底線、紅線，爲服務新質生產力發展作出貢獻。”陳竹華表示。